Chart & Einstieg
Forward Fair Value · Calculator
| Jahr | Claude FV | Deine FV | Δ FV | Revenue (Deine) | Margin (Deine) | Upside Claude | Upside Deine |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Ende 2026 | $0.00 | $0.00 | — | $3.6B | +6.0% | -100.0% | -100.0% |
| Ende 2027 | $0.00 | $0.00 | — | $4.2B | +8.0% | -100.0% | -100.0% |
| Ende 2028 | $0.00 | $0.00 | — | $4.8B | +10.0% | -100.0% | -100.0% |
Historie (5 Jahre)
Begründung
These · aktualisiert 01.05.2026
HubSpot ist bei ~3.2x TTM-EV/Revenue strukturell einer der günstigsten Quality-SaaS-Namen am Markt. 19% Wachstum, 22.6% FCF-Marge, positiver GAAP-Gewinnpfad und initiale AI-Monetarisierung durch Breeze (8,000 Customer-Agent-Kunden, 65% Resolution-Rate) schaffen Grundlage für Multiple-Expansion. Das geplatzten Google-Akquisitionsdeal hat einen einmaligen Abverkauf auf 3x EV/Revenue produziert — historisch ist dieser Bereich bei vergleichbaren SaaS-Unternehmen ein attraktiver Einstieg. Q1 2026 Earnings am 7. Mai könnten als Catalyst für Re-Rating wirken, falls Guidance bestätigt oder übertroffen wird.
HUBS ist von 672 auf 192 USD gefallen (-71%) und hat massive Ober-Widerstände (MA200 = 375 USD). Microsoft und Salesforce integrieren AI-native CRM-Features kostenlos in bestehende Enterprise-Installationen. SMB-Segment ist rezessionssensitiv — bei Makro-Verschlechterung würde NRR unter 100% fallen, was Churn-Risiko signalisiert. GAAP-EPS von 0.86 vs Non-GAAP EPS von ~9.88 zeigt die Größe der SBC-Last. Wachstums-Deceleration von 19% auf 16% constant currency deutet auf Headwinds hin.
Q1 2026 Earnings am 7. Mai 2026 (binärer Catalyst — Beat vs Miss). Breeze AI Customer Agent: nächste Adoptions-Metriken (20,000+ Kunden wäre bullish). Potenzielle M&A: Microsoft/Salesforce als Acquiror unverändert möglich. Analyst-Upgrade-Zyklus bei Spread Bewusstsein der Unterbewertung auf ~3x EV/Revenue.
1. Competitive Moat: Microsoft Dynamics 365 + Copilot und Salesforce Einstein AI integrieren CRM+AI kostenlos — Preiserosion im SMB-Segment möglich. 2. Wachstums-Deceleration: Bei <15% Revenue Growth und unverändert niedrigem GAAP-Margin könnte 7x EV/Revenue-Target nicht erreichbar sein. 3. Makro SMB-Risiko: Rezessions-Szenario trifft SMB-Kunden überproportional — NRR-Einbruch unter 100% wäre sehr negatives Signal.
Snapshot-HistoryMargin: +0.2%
| Datum | Preis | Market Cap | P/E | Rev TTM | Rev Growth | EBITDA-Marge |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 01.05.2026 | $231.89 | $11.4B | 263.3 | $3.1B | +19.2% | +4.6% |
| 30.04.2026 | $227.25 | $12.1B | 264.2 | $3.1B | +19.2% | +4.6% |
News
- 01.05.2026●●●HubSpot Q1 2026 Earnings scheduled May 7 — Guidance: Revenue +21% YoY, Non-GAAP EPS 2.47
HubSpot veröffentlicht Q1 2026 Ergebnisse am 7. Mai nach Börsenschluss. Guidance: Revenue 862-863M (+21% YoY), Non-GAAP Op Income 144-145M (17% Marge), Non-GAAP EPS 2.46-2.48.
ir.hubspot.com - 01.05.2026●●○Breeze AI Customer Agent: 8,000 aktivierte Kunden, 65% Ticket-Resolution-Rate — frühe Monetarisierungssignale
Breeze Customer Agent zeigt Mid-60s Resolution-Rates bei über 8,000 aktivierten Kunden. Prospecting Agent hilft Sales-Teams, 2x mehr Meetings zu buchen. AI-Monetarisierung nimmt Fahrt auf.
hubspot.com/breeze-ai - 01.05.2026●●○HubSpot Full Year 2026 Revenue Guidance: $3.69-3.70B (+16% constant currency, +18% reported)
Volle Jahresguidance für 2026 bestätigt USD 3.695B Revenue-Midpoint. Wachstumsabschwächung auf 16% in Constant Currency durch FX-Effekte, aber operatives Momentum intakt.
businesswire.com - 30.04.2026Snap: 01.05.2026●●●HubSpot Q1 2026 Earnings May 7: Analyst Consensus EPS $2.47, Revenue Growth Focus
HubSpot reports Q1 2026 on May 7. Consensus EPS $2.47 on revenue expected to show 16%+ growth. Key metrics: Breeze AI Customer Agent adoption (currently 8,000 clients), NRR trends, and confirmation of FY2026 16% growth guidance. Stock at 3.18x EV/Revenue — historically low for quality Rule-of-40 SaaS. Analyst average PT $435, 88% above current price.
Yahoo Finance - 30.04.2026●●●HubSpot FY 2025 Revenue $3.131B (+19.17% YoY), 2026 Guidance $3.69–3.70B
HubSpot schloss 2025 mit $3.131B Revenue ab, FCF-Marge 22.6%. Für 2026 gibt das Management $3.69–3.70B Revenue sowie einen Non-GAAP Operating Profit von $736–740M (20% Marge) vor.
HubSpot Investor Relations / Yahoo Finance - 30.04.2026●●○HubSpot launches Breeze AI Suite to compete in SMB AI automation market
Breeze AI (integrierte AI-Agents für Marketing, Sales, Service) soll als Upsell-Hebel im bestehenden Customer-Base dienen. Zu früh für quantifizierbare Umsatzkontribution, aber wichtiger strategischer Move gegen Salesforce Einstein.
CNBC / HubSpot IR